รีวิวกองทุนลดหย่อนภาษีจาก บลจ. ยูโอบี (ประเทศไทย) รวมสินทรัพย์ที่มีโอกาสสร้างการเติบโตในระยะยาวท่ามกลางความไม่แน่นอนของตลาด ทั้งกองทุน RMF ได้แก่ UGISRMF UOBGARMF UNIRMF UOBGRMF-H รวมถึงกองทุน Thai ESG อย่าง UTSB-THAIESG และ UTSEQ-THAIESG
ปี 2025 เป็นปีที่โลกการลงทุนเต็มไปด้วยความสลับซับซ้อนจากเหตุการณ์ต่าง ๆ ที่วางทับกันอยู่หลายชั้น ไม่ว่าจะเป็นการขยายตัวแบบชะลอตัวของเศรษฐกิจประเทศขนาดใหญ่ เทรนด์ของธนาคารกลางทั่วโลกที่จะลดดอกเบี้ย นำโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ซึ่ง UOBAM Strategy Group คาดการณ์ว่า Fed มีโอกาสจะลดอัตราดอกเบี้ยลงอีก 1-2 ครั้งในปีนี้
ในอีกด้านหนึ่ง สินทรัพย์เสี่ยงอย่างหุ้นจะยังเติบโตได้จากต้นทุนทางการเงิน (ดอกเบี้ย) ที่ลดลง แต่ตลาดก็มองว่าหุ้นส่วนใหญ่ตอนนี้มีมูลค่าที่สูงเกินไป ธีมการลงทุนหุ้นต่อจากนี้จึงเป็นการหาหุ้นที่ระดับราคาต่อมูลค่ายังไม่แพง
อย่างไรก็ดี สิ่งที่ต้องจับตาต่อไป คือ นโยบายการค้า (Tariff Policy) ที่มีความเป็นไปได้ว่าประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ อาจประกาศขึ้นภาษีนำเข้าเพิ่มเติม และยังมีความเสี่ยงที่ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ จะเร่งตัวขึ้น ตลอดจนแนวทาง De-Dollarization ที่ทรัมป์สนับสนุนให้ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าเทียบกับสกุลเงินอื่น ๆ เพื่อหนุนการส่งออก
– Source: UOBAM, Bloomberg as of 7 Oct 2025
ดังนั้น ในช่วงปลายปี 2025 นี้ นักลงทุนจึงควรพิจารณาจัดพอร์ตลดหย่อนภาษีด้วยแนวทาง Asset Allocation ภายใต้ตลาดที่เต็มไปด้วยความไม่แน่นอน ทั้งในหุ้นทั่วโลก ตราสารหนี้ทั่วโลก และสินทรัพย์ทางเลือกอย่างทองคำ
และนี่คือ 6 กองทุนลดหย่อนภาษีทั้ง RMF และ Thai ESG ที่ทาง บลจ. ยูโอบี คัดมาให้แล้วว่าตอบโจทย์สถานการณ์โลกการลงทุนในปัจจุบัน
UGISRMF กองทุนเปิด ยูไนเต็ด โกลบอล อินคัม สตราทีจิค บอนด์ ฟันด์ เพื่อการเลี้ยงชีพ
กองทุนรวมตราสารหนี้ทั่วโลกที่ลงทุนผ่านกองทุนหลัก คือ PIMCO GIS Income Fund (Class I) บริหารจัดการโดย PIMCO Global Advisors (Ireland) Limited ซึ่งเป็นบริษัทจัดการกองทุนระดับโลกที่มีความโดดเด่นในเรื่องการลงทุนในตราสารหนี้โดยเฉพาะ
จุดเด่นของกองทุนหลักคือ มีการกระจายการลงทุนไปยังตราสารหนี้ทั่วโลกหลากหลายประเภท เช่น พันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ หรือ Mortgage-Backed Securities (MBS) โดยใช้กลยุทธ์การบริหารกองทุนเชิงรุก (Active Management) เพื่อสร้างผลตอบแทนพร้อมควบคุมความเสี่ยงให้อยู่ในระดับต่ำ โดยกองทุน UGISRMF มุ่งหวังให้ผลประกอบการเคลื่อนไหวตามกองทุนหลัก
รายละเอียดเพิ่มเติมของกองทุน
- ระดับความเสี่ยง: 5 (เสี่ยงปานกลางค่อนข้างสูง)
- ประเภทกองทุน: Feeder Fund, RMF, กองทุนมีความเสี่ยงต่างประเทศ, Global Bond Discretionary F/X Hedge or Unhedge
- สินทรัพย์ที่ลงทุน: ตราสารหนี้หลายประเภททั่วโลก เช่น ตราสารหนี้ภาครัฐ, ตราสารหนี้สถาบันการเงิน หรือตราสารหนี้ภาคเอกชน
- นโยบายอัตราแลกเปลี่ยน: ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนไม่น้อยกว่าร้อยละ 90 ของมูลค่าเงินลงทุนในต่างประเทศ
- สนใจซื้อกองทุนคลิก www.finnomena.com/fund/UGISRMF
ข้อมูลการลงทุนของ PIMCO GIS Income Fund (Class I) (กองทุนหลัก)
Source: UGISRMF Fund Factsheet as of 30 Sep 2025
คำเตือน: Portfolio และสัดส่วนการลงทุนอาจเปลี่ยนแปลงได้ โดยขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดและดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุนหลัก
UOBGARMF กองทุนเปิด ยูโอบี โกลบอล แอลโลเคชั่น เพื่อการเลี้ยงชีพ
กองทุนรวมผสมที่มีกองทุนหลักคือ BGF Global Allocation Fund (Class A) ซึ่งบริหารจัดการโดย BlackRock (Luxembourg) S.A. ซึ่งเป็นบริษัทบริหารสินทรัพย์ที่มีขนาดใหญ่ที่สุดในโลก กองทุนหลักเน้นลงทุนในตราสารทุนและตราสารหนี้ทั้งภาครัฐและเอกชนทั่วโลก
จุดเด่นของกองทุนหลักคือ มีการใช้กลยุทธ์การบริหารกองทุนเชิงรุก (Active Management) ซึ่งถือเป็นเครื่องมือการลงทุนที่ยืดหยุ่นในการปรับพอร์ตการลงทุนระหว่างตราสารทุนและตราสารหนี้ทั่วโลก เหมาะกับการลงทุนเพื่อรับมือกับความผันผวนในห้วงเวลาที่ตลาดมีความซับซ้อน
รายละเอียดเพิ่มเติมของกองทุน
- ระดับความเสี่ยง: 5 (เสี่ยงปานกลางค่อนข้างสูง)
- ประเภทกองทุน: Feeder Fund, RMF, กองทุนมีความเสี่ยงต่างประเทศ, Foreign Investment Allocation
- สินทรัพย์ที่ลงทุน: ลงทุนในตราสารทุนและตราสารหนี้ในต่างประเทศทั่วโลก เช่น สัญญาซื้อขายล่วงหน้าพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ตลอดจนหุ้นเทคโนโลยีอย่าง Nvidia และ Microsoft
- นโยบายอัตราแลกเปลี่ยน: ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน
- สนใจซื้อกองทุนคลิก www.finnomena.com/fund/UOBGARMF
ข้อมูลการลงทุนของ BGF Global Allocation Fund (Class A) (กองทุนหลัก)
Source: UOBGARMF Fund Factsheet as of 30 Sep 2025
คำเตือน: Portfolio และสัดส่วนการลงทุนอาจเปลี่ยนแปลงได้ โดยขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดและดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุนหลัก
UNIRMF กองทุนเปิด ยูไนเต็ด โกลบอล อินโนเวชั่น ฟันด์ เพื่อการเลี้ยงชีพ
กองทุนรวมตราสารทุนทั่วโลกที่ลงทุนผ่านกองทุนหลัก United Global Innovation Fund (Class A USD Acc) ซึ่งบริหารจัดการโดย UOB Asset Management (Singapore) โดยคัดหุ้นจากทั่วโลกเบื้องต้น 2,000 – 3,000 ตัว นำมาวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน และคัดเลือกต่อจนเหลือในพอร์ตเน้น ๆ 35 – 65 ตัว
จุดเด่นของกองทุนหลักคือ ใช้กลยุทธ์การบริหารกองทุนเชิงรุก (Active Management) เน้นลงทุนในตราสารทุนของบริษัทที่ทำธุรกิจอยู่แถวหน้าเรื่องนวัตกรรม (Innovation) ทั่วโลก ภายใต้ความคาดหวังที่ว่าบริษัทเหล่านี้สามารถสร้างอุตสาหกรรมใหม่หรือแทนที่อุตสาหกรรมเดิมได้ เพื่อตอบโจทย์การลงทุนในหุ้นระยะยาว
รายละเอียดเพิ่มเติมของกองทุน
- ระดับความเสี่ยง: 6 (เสี่ยงสูง)
- ประเภทกองทุน: Feeder Fund, RMF, กองทุนมีความเสี่ยงต่างประเทศ, Global Equity
- สินทรัพย์ที่ลงทุน: ลงทุนในตราสารทุนของบริษัทที่ทำธุรกิจเกี่ยวกับนวัตกรรมทั่วโลก เช่น TSMC และ Uber เป็นต้น
- นโยบายอัตราแลกเปลี่ยน: ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน
- สนใจซื้อกองทุนคลิก www.finnomena.com/fund/UNIRMF
ข้อมูลการลงทุนของ United Global Innovation Fund (Class A USD Acc) (กองทุนหลัก)
Source: UNIRMF Fund Factsheet as of 30 Sep 2025
คำเตือน: Portfolio และสัดส่วนการลงทุนอาจเปลี่ยนแปลงได้ โดยขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดและดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุนหลัก
UOBGRMF-H กองทุนเปิด ยูโอบี โกลด์ เพื่อการเลี้ยงชีพ – H
กองทุนทรัพย์สินทางเลือกที่ลงทุนผ่านกองทุนหลักคือ SPDR Gold Trust ที่จดทะเบียนซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์สิงคโปร์ (SGX) และเน้นลงทุนในทองคำแท่ง โดยมีจุดมุ่งหมายเพื่อสร้างผลตอบแทนของกองทุนให้ใกล้เคียงกับผลตอบแทนของราคาทองคำในตลาดโลก
จุดเด่นของกองทุนหลักคือ เป็นกองทุนทองคำขนาดใหญ่ระดับโลก เพื่อให้ผู้ลงทุนสามารถเข้าถึงการลงทุนในทองคำแท่งโดยมีเป้าหมายที่จะสร้างผลตอบแทนที่ดีในระยะปานกลางถึงระยะยาว โดยใช้กลยุทธ์การบริหารกองทุนเชิงรับ (Passive Management) กองทุนหลักมีนโยบายเป็นการซื้อทองคำแท่งจริง ๆ (99.5% Gold Bullion) เก็บไว้ที่ HSBC Bank สหรัฐฯ
รายละเอียดเพิ่มเติมของกองทุน
- ระดับความเสี่ยง: 8 (เสี่ยงสูงมาก)
- ประเภทกองทุน: Feeder Fund, RMF, Commodities Precious Metals
- สินทรัพย์ที่ลงทุน: ลงทุนในทองคำแท่งผ่านการลงทุนในหน่วยลงทุนของกองทุนหลักที่เป็น Gold ETF ในต่างประเทศ
- นโยบายอัตราแลกเปลี่ยน: ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนไม่น้อยกว่าร้อยละ 90 ของมูลค่าเงินลงทุนในต่างประเทศ
- สนใจซื้อกองทุนคลิก www.finnomena.com/fund/UOBGRMF-H
ข้อมูลการลงทุนของ SPDR Gold Trust (กองทุนหลัก)
Source: UOBGRMF-H Fund Factsheet as of 30 Sep 2025
คำเตือน: ผลการดำเนินงานในอดีต/ผลการเปรียบเทียบผลการดำเนินงานที่เกี่ยวข้องกับผลิตภัณฑ์ในตลาดทุน มิได้เป็นสิ่งยืนยันถึงผลการดำเนินงานในอนาคต
UTSB-THAIESG กองทุนเปิด ยูไนเต็ด ตราสารหนี้ไทย ซัสเทนเนเบิล ชนิดหน่วยลงทุนไทยเพื่อความยั่งยืนที่ได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษีและไม่จ่ายเงินปันผล
กองทุนรวมไทยเพื่อความยั่งยืน (Thailand ESG Fund) ที่ลงทุนในตราสารหนี้ภาครัฐไทยเพื่อความยั่งยืน โดยใช้กลยุทธ์การบริหารกองทุนเชิงรุก ที่มุ่งหวังให้ผลประกอบการสูงกว่าดัชนีชี้วัด (Active Management)
กองทุนนี้จัดเป็นกองทุนรวมเพื่อความยั่งยืน (SRI Fund) มีนโยบายเน้นลงทุนในตราสารเพื่ออนุรักษ์สิ่งแวดล้อม ตราสารเพื่อความยั่งยืน หรือตราสารส่งเสริมความยั่งยืน ที่มีการเปิดเผยข้อมูลตามที่สำนักงานคณะกรรมการ ก.ล.ต. กำหนด ไม่น้อยกว่า 80% ของ NAV
จุดเด่นของกองทุน UTSB-THAIESG คือมีกระบวนการคัดกรองตราสารในการลงทุนจากปัจจัยหลากหลาย ทั้งด้าน ESG, ความสามารถในการชำระหนี้, บทวิเคราะห์ทั้งจากภายในและภายนอก, การเยี่ยมชมกิจการ, ปัจจัยพื้นฐานของบริษัท ตลอดจนการวิเคราะห์ทางเครดิต
รายละเอียดเพิ่มเติมของกองทุน
- ระดับความเสี่ยง: 3 (เสี่ยงปานกลางค่อนข้างต่ำ)
- ประเภทกองทุน: Thailand ESG Fund, กองทุนที่ลงทุนแบบมีความเสี่ยงทั้งในและต่างประเทศ, Long Term General Bond
- สินทรัพย์ที่ลงทุน: มีนโยบายเน้นลงทุนในตราสารหนี้ภาครัฐไทยเพื่อความยั่งยืน เงินฝาก หรือตราสารเทียบเท่าเงินฝาก รวมถึงธุรกรรมการให้ยืมหลักทรัพย์
- สนใจซื้อกองทุนคลิก www.finnomena.com/fund/UTSB-THAIESG
ข้อมูลการลงทุนของ UTSB-THAIESG
Source: UTSB-THAIESG Fund Factsheet as of 31 Oct 2025
คำเตือน: Portfolio และสัดส่วนการลงทุนอาจเปลี่ยนแปลงได้ โดยขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดและดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน
UTSEQ-THAIESG กองทุนเปิด ยูไนเต็ด หุ้นไทย ซัสเทนเนเบิล ชนิดหน่วยลงทุนไทยเพื่อความยั่งยืนที่ได้รับสิทธิประโยชน์ทางภาษีและไม่จ่ายเงินปันผล
กองทุนรวมตราสารทุนและเป็นกองทุนรวมไทยเพื่อความยั่งยืน (Thailand ESG Fund) ใช้กลยุทธ์การบริหารกองทุนเชิงรุก ที่มุ่งหวังให้ผลประกอบการสูงกว่าดัชนีชี้วัด (active management)
กองทุนเน้นลงทุนในหุ้นของบริษัทจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (SET) และ/หรือตลาดหลักทรัพย์ เอ็ม เอ ไอ (mai) โดยลงทุนในบริษัทที่มีการดำเนินธุรกิจที่ได้รับการคัดเลือกจาก SET ว่ามีความโดดเด่นด้านความยั่งยืน (ESG) มีการดำเนินธุรกิจโดยคำนึงถึงผู้มีส่วนได้เสียอย่างครอบคลุม มีกระบวนการบริหารจัดการเพื่อสร้างความยั่งยืนให้แก่องค์กร เช่น การบริหารความเสี่ยง การจัดการห่วงโซ่อุปทาน และการพัฒนานวัตกรรม
จุดเด่นของกองทุน UTSEQ-THAIESG คือกระบวนการคัดเลือกหุ้นไทยที่มีโอกาสเติบโตระยะยาวจากธุรกิจที่ดำเนินงานอย่างมีความรับผิดชอบ และต้องการมีส่วนร่วมขับเคลื่อนตลาดทุนไทยให้เติบโตอย่างยั่งยืน
รายละเอียดเพิ่มเติมของกองทุน
- ระดับความเสี่ยง: 6 (เสี่ยงสูง)
- ประเภทกองทุน: Thailand ESG Fund, กองทุนที่ลงทุนแบบไม่มีความเสี่ยงต่างประเทศ, Equity General
- สินทรัพย์ที่ลงทุน: ลงทุนในหุ้นของบริษัทจดทะเบียนใน SET และ mai
- สนใจซื้อกองทุนคลิก www.finnomena.com/fund/UTSEQ-THAIESG
ข้อมูลการลงทุนของ UTSEQ-THAIESG
Source: UTSEQ-THAIESG Fund Factsheet as of 31 Oct 2025
คำเตือน: Portfolio และสัดส่วนการลงทุนอาจเปลี่ยนแปลงได้ โดยขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดและดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน
สรุปแล้ว ภายใต้สภาพตลาดการลงทุนที่ซ้อนทับไปด้วยหลากหลายปัจจัย เทรนด์เรื่องดอกเบี้ย นโยบายภาษี แนวทาง De-Dollarization ตลอดจนปัจจัยด้านภูมิรัฐศาสตร์ระหว่างมหาอำนาจ การกระจายการลงทุนจึงเป็นกลยุทธ์สำคัญสำหรับการจัดพอร์ตลดหย่อนภาษีสำหรับปีนี้ ซึ่งสามารถใช้กองทุนลดหย่อนภาษีข้างต้นเป็นทางเลือกในการจัดพอร์ต Asset Allocations ได้เลย เพราะแน่นอนว่าหากเริ่มต้นดี วางแผนดี นอกจากจะช่วยประหยัดภาษีแล้ว ยังสามารถสร้างโอกาสได้รับผลตอบแทนในระหว่างทางอีกด้วย
สามารถศึกษารายละเอียดของกองทุนเพิ่มเติมได้ที่ www.finnomena.com/fund
หรือสอบถามข้อมูลเพิ่มเติมได้ที่ บลจ. ยูโอบี (ประเทศไทย) จำกัด โทร. 0-2786-2222 หรือ www.uobam.co.th
คำเตือน:
- ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไข ผลตอบแทน และความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน
- การลงทุนในกองทุนรวมไม่ใช่การฝากเงินและไม่สามารถรับรองผลตอบแทนได้
- การลงทุนในกองทุนรวมต่างประเทศมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน ซึ่งอาจทำให้ได้รับเงินคืนต่ำกว่าเงินลงทุนเริ่มแรก
- กองทุน UGISRMF, UOBGRMF-H มีนโยบายป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนไม่น้อยกว่าร้อยละ 90 ของมูลค่าเงินลงทุนในต่างประเทศ
- กองทุน UOBGARMF, UNIRMF มีนโยบายป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนตามดุลยพินิจของผู้จัดการกองทุน
- ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลเกี่ยวกับสิทธิประโยชน์ทางภาษีที่ระบุไว้ในคู่มือการลงทุนในกองทุน RMF และ Thai ESG ด้วย กรณีไม่ได้ปฏิบัติตามเงื่อนไขทางภาษีจะไม่ได้รับสิทธิประโยชน์ตามเงื่อนไขของกองทุนรวม
- ผู้ลงทุนควรศึกษารายละเอียดข้อมูลต่างๆ ในหนังสือชี้ชวนของ SRI Fund ก่อนการลงทุน เพื่อให้รับทราบถึงข้อมูลสำคัญต่างๆ ก่อนการลงทุน อาทิ นโยบายการลงทุน หลักทรัพย์ที่กองทุนนั้นได้ไปลงทุน ผลการดำเนินงานที่ผ่านมา ตลอดจนค่าธรรมเนียม รวมถึงสามารถสอบถามรายละเอียดเพิ่มเติมจากผู้แนะนำการลงทุนที่ได้รับความเห็นชอบจากสำนักงาน ก.ล.ต. ทั้งนี้ ผู้ลงทุนสามารถตรวจสอบรายชื่อของกองทุน SRI Fund ได้ที่เว็บไซต์ของสำนักงาน ก.ล.ต. ทุกครั้ง ก่อนตัดสินใจลงทุน
- สอบถามข้อมูลเพิ่มเติมหรือขอรับหนังสือชี้ชวนได้ที่ บริษัทหลักทรัพย์นายหน้าซื้อขายหน่วยลงทุน ฟินโนมีนา จำกัด ในช่วงเวลาวันทำการตั้งแต่ 09:00-17:00 น. ที่หมายเลขโทรศัพท์ 02 026 5100 และทาง LINE “@FinnomenaPort”
