ถ้าจะพูดถึง Super Stock ของปี 2023 แน่นอนว่าต้องเป็น NVDA หรือ Nvidia Corporation ผู้ผลิตชิปรายใหญ่ของโลก ที่ราคาหุ้นปรับตัวขึ้นอย่างร้อนแรง จนมูลค่าบริษัทพุ่งทะลุ 1 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐได้สำเร็จ

ภาพแสดงความเคลื่อนไหวของราคาหุ้น Nvidia ตั้งแต่ปี 2001 จนถึงปี 2024
Source: Benzinga, companies market cap as of 20/02/2024 

ราคาหุ้น Nvidia ตั้งแต่ต้นปี 2023 ปรับเพิ่มขึ้นมากกว่า 300% ทำ All Time High ครั้งแล้วครั้งเล่า และขึ้นไปติดทำเนียบ Trillion Dollar Club เป็นรายล่าสุด

Nvidia โตเหนือความคาดหมาย

การเติบโตของ Nvidia นั้นมาจากผลประกอบการที่เหนือความคาดหมาย เนื่องจากธุรกิจ Data Center และกระแสของ Generative AI กำลังเป็นเทรนด์ขาขึ้น ทำให้ความต้องการชิป Nvidia สูงขึ้นแบบก้าวกระโดด

ผลประกอบการล่าสุด Q4/2024 (สิ้นสุดเดือนมกราคม 2024) บริษัทมีรายได้ $22.1 พันล้านเหรียญ เพิ่มขึ้น 22% QoQ และเพิ่มขึ้น 256% YoY ขณะที่กำไรอยู่ที่ $12.2 พันล้านเหรียญ เพิ่มขึ้น 33% QoQ และเพิ่มขึ้น 769% YoY โดยคิดเป็นกำไรต่อหุ้น (EPS) ที่ 5.16 เหรียญ มากกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ว่าจะมี EPS ที่ 4.64 เหรียญ

การขยายตัวส่วนใหญ่มาจากธุรกิจ Data Center ท่ามกลางความต้องการที่เพิ่มขึ้นสำหรับ AI GPU แม้ว่ายอดขายไปยังประเทศจีนจะปรับลดลงอย่างมีนัยสำคัญก็ตาม เพราะข้อกำหนดการออกใบอนุญาตของรัฐบาลสหรัฐฯ

Source: Nvidia Financial Reports as of 22/02/2024

Source: Nvidia Financial Reports, App Economy as of 22/02/2024

ยุคสมัยใหม่ของอุตสาหกรรมคอมพิวเตอร์ได้เริ่มต้นขึ้นแล้ว ทั่วโลกกำลังเปลี่ยนผ่านเข้าสู่ยุค AI

เทคโนโลยี และ GPU ของ Nvidia จะเป็นโครงสร้างพื้นฐานสำคัญในการประมวลผลของ generative AI ที่สามารถใช้ได้กับทุกผลิตภัณฑ์ของบริษัทชั้นนำทั่วโลก

– Jensen Huang ผู้ก่อตั้งและซีอีโอของ Nvidia –

Nvidia ทำธุรกิจอะไร ทำไมครองตลาด AI

เชื่อว่าเป็นคำถามที่หลายคนยังสงสัยว่าธุรกิจหลักในปัจจุบันของ Nvidia คืออะไร? กลุ่มธุรกิจไหนเป็นแรงขับเคลื่อนการเติบโต แล้วทำไมบริษัทนี้ถึงกำลังก้าวขึ้นมาเป็นผู้ชนะในอุตสาหกรรม AI ชนิดทิ้งห่างคู่แข่งยาว ๆ 

เพราะภาพจำของคนส่วนใหญ่มักจะมอง Nvidia เป็นผู้ผลิตการ์ดจอสำหรับการเล่มเกมที่ตีคู่มากับ AMD และ Intel

อย่างไรก็ตาม ตลาดการ์ดจอพัฒนาไปไกลมาก โดยถูกหยิบไปใช้งานในหลายอุตสาหกรรม เช่น Generative AI, Cloud Computing, Autonomous Vehicle และ Cryptocurrency เป็นต้น ซึ่งล้วนแต่อาศัยการ์ดจอที่มีขุมพลังสูง

ความแตกต่างของ Nvidia คือการมีชิป A100 ที่ถูกออกแบบภายใต้สถาปัตยกรรม Ampere ซึ่งสามารถประมวลข้อมูลได้เร็วกว่า แรงกว่า และเหนือกว่าคู่แข่ง ด้วยเหตุนี้จึงทำให้ Nvidia ครองส่วนแบ่งตลาดไปเลย

ดังนั้น โครงสร้างรายได้ของ Nvidia ก็เปลี่ยนไปเยอะมากเช่นกัน แม้จะยังขายชิปการ์ดจอสำหรับอุตสาหกรรมเกมอยู่ แต่ก็มีธุรกิจอื่น ๆ เข้ามาเป็น New S-Curve จึงทำให้สัดส่วนรายได้ล่าสุดของบริษัท เป็นดังนี้

1. ธุรกิจ Data Center ประมาณ 81%

2. ธุรกิจ Gaming ประมาณ 13%

3. ธุรกิจอื่น ๆ ได้แก่ แพลตฟอร์ม Metaverse และยานยนต์ อีกประมาณ 6%

ถามว่า Data Center คือธุรกิจอะไรบ้าง สรุปสั้น ๆ คือชิปสำหรับประมวลผลของศูนย์ข้อมูลที่ให้บริการต่าง ๆ เช่น Microsoft Office, Google Docs, Amazon Web Services รวมไปถึงชิปประมวลผลการทำงานของ AI เพื่อใช้ฝึก Deep learning ของบริษัทเทคโนโลยียักษ์ใหญ่ทั้งหลาย ซึ่งที่เห็นชัด ๆ อย่างเช่น ChatGPT และ Bard นั่นเอง

Source: Nvidia Financial Reports, App Economy as of 22/02/2024

โพยกองทุนหุ้น Nvidia

อยากซื้อกองทุนที่มีหุ้น Nvidia สัดส่วนเยอะ ๆ มีกองไหนให้เลือกบ้าง บทความนี้จึงรวบรวมมาให้เลือกด้วยกันจาก 5 บลจ. ชั้นนำ ดังนี้

SCBSEMI(A), SCBSEMI(SSF)

สัดส่วนลงทุนใน Nvidia ประมาณ 23.58%

นโยบายการลงทุน: ลงทุนในอุตสาหกรรม Semiconductor ที่จดทะเบียนในตลาดหุ้นสหรัฐฯ

SCBSEMI(A) ลงทุนขั้นต่ำครั้งแรกและครั้งถัดไป 1 บาท

SCBSEMI(SSF) ลงทุนขั้นต่ำครั้งแรกและครั้งถัดไป 1,000 บาท

UBOT

สัดส่วนลงทุนใน Nvidia ประมาณ 13.98%

นโยบายการลงทุน: ลงทุนในธีม Robotics & AI ที่ครอบคลุมในหลายอุตสาหกรรม 

ลงทุนขั้นต่ำครั้งแรกและครั้งถัดไป 1 บาท

ES-USTECH

สัดส่วนลงทุนใน Nvidia ประมาณ 11.98%

นโยบายการลงทุน: ลงทุนในหุ้นเทคโนโลยีขนาดใหญ่จากดัชนี S&P 500 ของสหรัฐฯ

ลงทุนขั้นต่ำครั้งแรกและครั้งถัดไป 1 บาท

KFGTECH-A, KFGTECHRMF

สัดส่วนลงทุนใน Nvidia ประมาณ 9.37%

นโยบายการลงทุน: ลงทุนในบริษัทผู้นำด้านเทคโนโลยีทั่วโลก

ลงทุนขั้นต่ำครั้งแรกและครั้งถัดไป 500 บาท

LHESPORT-A, LHESPORT-D

สัดส่วนลงทุนใน Nvidia ประมาณ 8.58%

นโยบายการลงทุน: ลงทุนในอุตสาหกรรม E-Sports แบบครบทั้งระบบ

ลงทุนขั้นต่ำครั้งแรก 1,000 บาท และครั้งถัดไป 100 บาท

เป็นการรวบรวมข้อมูลสัดส่วนการลงทุนโดย FINNOMENA FUNDS จาก Bloomberg ณ วันที่ 22/02/2024

ศึกษารายละเอียดของกองทุนเพิ่มเติมได้ที่ www.finnomena.com/fund

FINNOMENA FUNDS ให้คุณได้ลงทุนในกองทุนรวมชั้นนำของประเทศไทยจากหลากหลาย บลจ.
ตอบโจทย์ทุกความต้องการ ไม่ว่าจะลงกองเดี่ยว จัดพอร์ต วางแผนลงทุน หรือลดหย่อนภาษี
ดูรายละเอียดเพิ่มเติม คลิก https://finno.me/get-started-ws?ct_id=nvidia-fund

แหล่งข้อมูล

• investor.nvidia.com
• Nvidia ‘should have at least 90%’ of AI chip market with AMD on its heels, Market Watch
• การเดินทางของ Nvidia จากการ์ดจอสู่ 1 Trillion Dollar Club, SETinvestnow
• Nvidia จะเป็นแชมป์แห่ง AI Semi และ software, Morningstar Thailand

คำเตือน

ผู้ลงทุนควรทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไข ผลตอบแทน ความเสี่ยงและศึกษาข้อมูลเกี่ยวกับสิทธิประโยชน์ทางภาษีที่ระบุไว้ในคู่มือการลงทุนในกองทุนรวม SSF และ RMF กรณีไม่ได้ปฏิบัติตามเงื่อนไขภาษี จะไม่ได้สิทธิประโยชน์ตามเงื่อนไขกองทุน | การลงทุนในกองทุนรวมไม่ใช่การฝากเงิน |  ผลการดำเนินงานในอดีต และผลการเปรียบเทียบผลการดำเนินงานที่เกี่ยวข้องกับผลิตภัณฑ์ในตลาดทุน มิได้เป็นสิ่งยืนยันถึงผลการดำเนินงานในอนาคต | กองทุนมีการลงทุนกระจุกตัวในอุตสาหกรรมและประเทศที่ลงทุน จึงมีความเสี่ยงที่ผู้ลงทุนอาจสูญเสียเงินลงทุนจำนวนมาก ผู้ลงทุนจึงควรพิจารณาการกระจายความเสี่ยงของพอร์ตการลงทุนโดยรวมของตนเองด้วย | ผู้ลงทุนอาจมีความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยน เนื่องจากการป้องกันความเสี่ยงขึ้นอยู่กับดุลพินิจของผู้จัดการกองทุน | สอบถามข้อมูลเพิ่มเติมหรือขอรับหนังสือชี้ชวนได้ที่บริษัทหลักทรัพย์นายหน้าซื้อขายหน่วยลงทุน ฟินโนมีนา จำกัด ในช่วงเวลาวันทำการตั้งแต่ 09:00-17:00 น. ที่หมายเลขโทรศัพท์ 02 026 5100 และทาง LINE “@FINNOMENAPORT”